李佛摩尔·关键点
李佛摩尔把价格酝酿变盘的位置称为「关键点」:突破之前,行情怎么晃都与你无关,你的任务只是观察。一旦价格放量突破关键点,阻力最小的方向就被确认,这时进场才是顺着市场而不是猜市场。
实战要点: 把每个标的的区间上下沿提前画好,只在突破发生后才下单;突破没来之前,管住手,空仓也是仓位。
李佛摩尔·坐功
李佛摩尔有句广为流传的感慨——让他赚大钱的从来不是想法,而是「坐得住」。一段大趋势中必然夹着多次回调震仓,频繁进出的人每次都被洗下车,真正吃到整段行情的,是判断对了之后纹丝不动的人。
实战要点: 进场后只盯一件事:趋势结构是否被破坏。结构还在就继续持有,把每次回调当作震仓而不是逃命信号。
李佛摩尔·试仓加码
先用小仓位试探市场,让浮盈来告诉你判断是否正确:有浮盈说明方向对了,再沿趋势逐步加码;试仓被止损则说明时机或方向有误,立刻撤出,损失极小。它把「重仓」变成市场验证后的奖励,而不是开局的赌注。
实战要点: 把计划仓位拆成 3~4 份,首笔只下最小的一份;只有这一份出现浮盈、趋势确认后才加下一份,试错成本永远封顶。
道氏理论·三重趋势
道氏把市场运动拆成三层嵌套:持续一年以上的主要趋势、持续数周到数月的次级回调,以及每天的日间杂波。三层像大浪套中浪、中浪套碎花,层级不同,意义完全不同——多数人亏钱,是拿日间杂波去推翻主要趋势。
实战要点: 先在周线定主要趋势方向,再用日线的次级回调找位置,小时级别只管入场细节;层级一旦混用,判断必然打架。
道氏理论·相互验证
道氏认为单一指数创新高不足为信,必须由相关指数共同创新高来相互验证,趋势才算确认;一个创新高、另一个迟迟跟不上,就是背离,是趋势内部出现裂缝的警告。当年用工业与铁路指数,今天同样适用于相关板块和品种。
实战要点: 做多前看一眼同板块龙头或关联品种是否同步走强;只有你手里的标的独自新高、伙伴集体掉队时,把仓位放轻。
威科夫·四阶段循环
威科夫把大资金的完整操作画成一个循环:低位横盘吸筹→拉升→高位横盘派发→下跌,周而复始。横盘从来不是没行情,而是主力在悄悄换手;看懂自己处在循环的哪一段,比预测明天涨跌重要得多。
实战要点: 遇到长期横盘先别急着判断方向,观察区间内的量价:低位缩量阴跌后放量收复多半是吸筹,高位放量滞涨多半是派发。
威科夫·弹簧效应(Spring)
吸筹区间的末端,主力常故意把价格砸破箱体支撑,触发散户止损、骗出最后的浮筹,随后迅速收回箱体并展开拉升——这一砸一收就像压缩后弹起的弹簧。假跌破后快速收回,往往是整个吸筹阶段最后、也是风险最小的上车点。
实战要点: 箱体下沿被跌破时别急着追空,先看能否快速收回:收回当根或次日重新站回支撑,就是止损极近的多头入场点。
海龟法则·唐奇安通道
海龟交易法用最朴素的规则做趋势跟踪:价格突破最近 N 日最高价就做多,跌破最近 N 日最低价就离场,全程机械执行、不掺杂观点。它证明了赚钱的不一定是预测,而是一套正期望规则加上不打折扣的执行。
实战要点: 把自己的进出场也写成可机械执行的条件句(突破即进、破位即出),回测验证后照单执行,不在盘中临时改规则。